Ведущие фондовые индексы США заметно опустились по итогам недели на опасениях завышенных котировок в ИТ-секторе
Американские фондовые индексы начали неделю с негативным настроем. Участники торгов находились в ожидании важных статистических данных, публикации которых не было в период шатдауна (временной приостановки работы федеральных учреждений). Индекс Dow Jones в понедельник понизился на 1,2% до 46590,24 пункта. Значение S&P 500 уменьшилось на 0,9% до 6672,41 пункта, индекс Nasdaq опустился на 0,8% и завершил сессию на отметке 22708,07 пункта. Цена бумаг Sealed Air упала на 3,1% до $41,92. Инвестиционная фирма CD&R объявила о покупке этого производителя упаковки за $10,3 млрд. Акционеры Sealed Air получат по $42,15 денежными средствами за каждую акцию. После завершения сделки компания станет частной. Акции Boeing подешевели на 1,4% даже несмотря на новость о том, что в первый день авиасалона в Дубае Emirates Airline заключила контракт на покупку 65 широкофюзеляжных самолетов компании общей каталожной стоимостью $38 млрд.
Фондовые индексы США вновь снизились во вторник, при этом Dow Jones и S&P 500 завершили «в минусе» четвертые торги подряд. Индекс Dow Jones упал на 1,07% до 46091,74 пункта. Значение S&P 500 уменьшилось на 0,83% до 6617,32 пункта, индекс Nasdaq опустился на 1,21% и завершил сессию на отметке 22432,85 пункта. Бумаги Home Depot упали в цене на 6%, продемонстрировав худшие результаты среди компонентов Dow Jones. Оператор крупнейшей в США сети магазинов товаров для дома и ремонта ухудшил прогноз прибыли и выручки на текущий финансовый год, который завершится в январе. В целом трейдеры по-прежнему не были склонны к риску на фоне опасений по поводу завышенной стоимости акций компаний, занимающихся искусственным интеллектом и технологиями, в преддверии публикации квартальной отчетности Nvidia, которая была запланирована после закрытия рынка в среду, 19 ноября.
Американские фондовые индексы повысились по итогам торгов в среду, инвесторы оценивали статданные, корпоративные новости и протокол октябрьского заседания ФРС, по итогам которого она снизила процентную ставку на 25 базисных пунктов. Индекс Dow Jones повысился на 0,1% и составил 46138,77 пункта. S&P 500 увеличился на 0,38% до 6642,16 пункта, Nasdaq прибавил 0,59% и составил 22564,23 пункта. Согласно опубликованному в среду протоколу, ряд членов Федерального комитета по операциям на открытом рынке (FOMC) предпочли снижение ставки в октябре, хотя многие могли поддержать ее сохранение на прежнем уровне, а некоторые выступили против снижения. Ряд руководителей центробанка посчитал, что в декабре также может быть уместным снизить ставку, если ситуация в экономике США будет развиваться в целом в соответствии с ожиданиями. В то же время некоторые члены регулятора отметили, что наверняка будет целесообразным сохранять ставку на прежнем уровне до конца года, учитывая прогнозы. Между тем, как сообщило в среду министерство торговли страны, дефицит внешнеторгового баланса США в августе сократился на 23,8% относительно предыдущего месяца до $59,6 млрд. Согласно пересмотренным данным, в июле отрицательное сальдо торгового баланса составляло $78,2 млрд, а не $78,3 млрд, как было объявлено ранее. Аналитики в среднем ожидали уменьшения дефицита до $61 млрд с объявленного ранее июльского уровня.
Американские фондовые индексы, активно поднимавшиеся в начале сессии, не смогли удержаться в «зеленой зоне» и завершили торги в четверг резким снижением. Индекс Dow Jones снизился на 0,84% до 45752,26 пункта, S&P 500 уменьшился на 1,56% до 6538,76 пункта, индекс Nasdaq потерял 2,15% и составил 22078,05 пункта. Поначалу поддержку рынку оказала сильная квартальная отчетность Nvidia, самой дорогой компании в мире. Однако затем инвесторы стали беспокоиться по поводу завышенных котировок чипмейкера и ИИ-сектора в целом. Акции Nvidia подешевели на 3,2%, хотя американский разработчик графических процессоров в 3-м финансовом квартале увеличил чистую прибыль в 1,7 раза, выручку – в 1,6 раза, при этом выручка вновь оказалась рекордной. Также инвесторы оценивали статданные о состоянии американского рынка труда, обнародованные с опозданием из-за приостановки работы федерального правительства. Как стало известно в четверг, количество рабочих мест в экономике США в сентябре увеличилось на 119 тыс. Аналитики в среднем прогнозировали повышение на 50 тыс. Тем временем безработица в стране в позапрошлом месяце увеличилась до 4,4% по сравнению с 4,3% в предыдущий месяц. Это максимум с октября 2021 г.
Американские фондовые индексы выросли в пятницу, но снизились по итогам недели. Индекс Dow Jones повысился на 1,08% и составил 46245,41 пункта. Индекс S&P 500 увеличился на 0,98% до 6602,99 пункта, Nasdaq прибавил 0,88% и составил 22273,08 пункта. В целом за неделю Dow Jones снизился на 1,9%, S&P 500 – на 2%, а Nasdaq потерял 2,7%. В пятницу поддержку рынку оказали слова главы Федерального резервного банка (ФРБ) Нью-Йорка Джона Уильямса о том, что у ФРС есть возможность продолжить смягчение денежно-кредитной политики в ближайшее время на фоне ослабления рынка труда. «Я все еще вижу возможности для дальнейшей корректировки ставки в ближайшее время, чтобы приблизить ДКП к нейтральному уровню», – сказал он на мероприятии в Чили. В свою очередь, глава ФРБ Бостона Сьюзен Коллинз отметила, что текущий уровень ключевой ставки является оправданным, поскольку инфляция в Штатах превышает целевой показатель и будет выше него в обозримом будущем. Глава ФРБ Далласа Лори Логан также считает, что регулятору не стоит действовать слишком агрессивно после двух снижений ставки. «Мне будет сложно согласиться со снижением ставки в декабре, если только мы не получим четкий сигнал о более быстром, чем ожидалось, падении инфляции или охлаждении рынка труда», – сказала она, выступая в Цюрихе. Следующее заседание ФРС состоится 9-10 декабря.
Индексы РФ уверенно выросли за неделю благодаря возобновившимся надеждам на урегулирование конфликта вокруг Украины
Российский рынок акций начал неделю со снижения на фоне сохранявшихся геополитических и санкционных рисков. При этом в понедельник фактором поддержки выступили позитивные данные Росстата о замедлении годовой инфляции в октябре. По итогам торгов индекс «МосБиржи» составил 2510,64 пункта (-0,6%), индекс РТС – 974,86 пункта (-0,6%). Цены большинства «голубых фишек» снизились в пределах 2,7%. Лучше рынка выглядели акции ГК «Пик», подорожавшие на 11,2% (до 444 руб. за штуку, максимума с 10 октября) на новостях об отказе компании от обратного сплита бумаг. Девелопер отказался от обратного сплита акций и пересматривает дивидендную политику, сообщили в компании. Согласно публикации на сайте раскрытия информации, собрание акционеров не приняло решение об обратном сплите. «Компания прислушивается к пожеланиям миноритарных инвесторов. По результатам общего собрания акционеров подавляющее большинство голосов было отдано за непроведение обратного сплита акций», – прокомментировали это решение в «Пике». Помимо этого, девелопер решил пересмотреть дивидендную политику. «Пик» и биржа согласовали срок (апрель 2026 г.) и детальный график по разработке новой дивидендной политики. На данный момент компания идет с опережением этого графика, и есть вероятность, что новая политика будет опубликована раньше этого срока», – сообщили в пресс-службе компании. Согласно вышедшим вечером в предыдущую пятницу данным Росстата, рост цен в РФ в октябре 2025 г. составил 0,5% после роста на 0,34% в сентябре. За январь-октябрь 2025 г. потребительские цены в РФ повысились на 4,81%. Рост цен в октябре оказался значительно ниже ожиданий рынка и недельной динамики: консенсус-прогноз предполагал инфляцию в октябре на уровне 0,84%, недельные данные также указывали на рост на 0,84%. Годовая инфляция, по данным Росстата, в октябре 2025 г. замедлилась до 7,71% (аналитики ожидали ускорения до 8,08%) с 7,98% на конец сентября после 8,14% на конец августа.
Рынок акций РФ во вторник подскочил на надеждах на прогресс в украинском урегулировании после сообщений президента Украины Владимира Зеленского о планах посетить Турцию для подготовки к «активизации» мирных переговоров. По итогам торгов индекс «МосБиржи» вышел на уровень 2563,07 пункта (+2,1%), индекс РТС – 996,14 пункта (+2,2%). Лидерами роста выступили бумаги «Татнефти» (+4,3%), «Сургутнефтегаза» (+4,1%), «МКБ» (+3,7%). «Готовим активизацию переговоров, и у нас есть наработанные решения, которые предложим партнерам. Всеми силами приближать окончание войны – это первый приоритет Украины. Работаем также, чтобы возобновить обмен и возвращение пленных», – написал Зеленский в своем телеграм-канале. Спецпосланник президента США Стив Уиткофф встретится с президентом Украины Владимиром Зеленским во время его визита в Турцию, который начнется в среду, сообщило во вторник Associated Press (AP) со ссылкой на источник. Во вторник пресс-секретарь президента РФ Дмитрий Песков заявил, что президент РФ Владимир Путин будет открыт для беседы с участниками предстоящих в Турции переговоров по Украине, если они сочтут необходимым его проинформировать об итогах, но пока таких планов нет.
Рынок акций РФ в среду продолжил коррекционный подъем на надеждах на прогресс в переговорах по мирному урегулированию военного конфликта на Украине. По итогам торгов индекс «МосБиржи» составил 2646,02 пункта (+3,2%), индекс РТС – 1029,78 пункта (+3,4%). Лидировали в росте акции «Татнефти» (+6,4%), «Северстали» (+5,2%), «Лукойла» (+4,7%). Администрация президента США Дональда Трампа рассчитывает, что к концу ноября можно будет согласовать рамки будущего соглашения по украинскому урегулированию, сообщило в среду Politico со ссылкой на источники. Незадолго до этого портал Axios сообщил со ссылкой на американских и российских представителей, что администрация Трампа тайно консультируется с Россией, разрабатывая новый план украинского урегулирования. Между тем пресс-секретарь президента РФ Дмитрий Песков заявил в среду об отсутствии каких-либо новостей в отношении переговоров РФ и США по урегулированию на Украине.
Российский рынок акций в четверг скорректировался вниз в рамках фиксации прибыли игроками после двухдневного роста в ожидании геополитических новостей вокруг переговоров по украинскому урегулированию. По итогам торгов индекс «МосБиржи» составил 2628,31 пункта (-0,7%), индекс РТС – 1025,58 пункта (-0,4%). Хуже рынка завершили торги акции «Сургутнефтегаза» (-3,2%), «Северстали» (-2,4%), «Алроса» (-2,2%), «Юнипро» (-2,2%). Акции «Т-Технологий» (материнская компания «Т-Банка» и «Т-Страхования») опустились на 0,6%, совет директоров компании рекомендовал выплатить дивиденды за 3-й квартал 2025 г. в размере 36 руб. на одну акцию. Исходя из размера уставного капитала всего на выплату дивидендов за отчетный квартал группа может направить 9,7 млрд руб. Также совет директоров «Т-Технологий» принял решение инициировать новую программу buyback, которая предполагает приобретение бумаг в размере не более 5% от общего количества акций. Программа будет действовать до конца 2026 г., приобретенные в ее рамках акции планируется направить на мотивацию сотрудников. По данным Росстата, рост потребительских цен в РФ с 11 по 17 ноября составил 0,11% после 0,09% с 6 по 10 ноября. Из данных за 17 дней ноября этого и прошлого годов следует, что годовая инфляция в РФ на 17 ноября замедлилась до 7,2% с 7,47% на 10 ноября (7,71% на конец октября), если ее высчитывать из недельной динамики (такой методики придерживается ЦБ). Инфляционные ожидания населения РФ в ноябре выросли до 13,3% с 12,6%, приблизившись к уровню мая 2025 г. (13,4%), следовало из опроса «инФОМ» по заказу Банка России. Оценка наблюдаемой населением инфляции в ноябре выросла до 14,5% с 14,1% в октябре (вблизи уровня сентября 2024 г. – 14,4%). Свежий опрос проводился 1-14 ноября 2025 г.
Российский рынок акций в пятницу вырос на надеждах на прогресс в переговорах по завершению конфликта на Украине. По итогам торгов индекс «МосБиржи» составил 2685,03 пункта (+2,2%), индекс РТС – 1070,35 пункта (+4,4%). Лидировали в росте акции «МКБ» (+7,3%), «Совкомфлота» (+5%), «Эн+» (+4,5%), «Южуралзолота» (+4,1%). Совет директоров «Лукойла» (+3,5% до 5498,5 руб.) рекомендовал акционерам принять решение о выплате дивидендов по результатам 9 месяцев 2025 г. в размере 397 руб. на одну обыкновенную акцию. Дата закрытия реестра акционеров под выплаты – 12 января 2026 г. Совет директоров «Роснефти» (+1% до 408,45 руб.) рекомендовал акционерам выплатить промежуточные дивиденды в размере 11,56 руб. на акцию. Датой, на которую определяются лица, имеющие право на получение дивидендов, определено 12 января 2026 г. Внеочередное собрание акционеров для утверждения дивидендов назначено на 23 декабря в заочной форме, реестр закрывается 28 ноября.
Наиболее важные события предстоящей недели
25 ноября министерство торговли США опубликует данные об объеме розничных продаж в сентябре.
25 ноября министерство труда США опубликует данные о динамике цен производителей в сентябре.
26 ноября Росстат опубликует данные о промышленном производстве в январе-октябре, о финансовых результатах деятельности организаций в январе-сентябре
27 ноября биржи США закрыты в связи с Днем благодарения.
28 ноября Банк России опубликует «Обзор ключевых показателей управляющих компаний».
29 ноября состоится конференция по инвестициям и трейдингу в России «Profit Conf 4.0».
Спасибо, что дочитали статью. Подписывайтесь на наши каналы в Telegram и ВКонтакте
